• 12Дек

    Опробовав в своем городе, мы можем предложить Вам развить следующие бизнесы “под ключ” (расчет - на миллионный город):

    1. Автоклуб уникального формата - бюджет 1600т.р., окупаемость - 8 мес., дальнейшая доходность - около 180 т.р. ежемесячно.
    2. Агентство универсального сервиса - бюджет - 750 т.р., окупаемость - 10 месяцев, доходность - 60-300т.р ежемесячно
    3. Страйкбольный клуб - бюджет - от 650т.р. до 3500т.р. - по формату. Окупаемость - от 1 до 2 лет. Среднемесячная доходность - 40-200т.р. Имеет сезонность. Перспектива - бюджетное финансирование от 50т.р. ежемесячно (ориентировочно - до 500-700т.р.)
    4. Такси “Попутчик” - бюджет - от 300т.р. до 6000т.р. - от формата города и местного законодательства. Окупаемость - 8 месяцев. Ежемесячный доход - от 4т.р. с одного борта в аренде и 20т.р. - с собственного. Дополнительный косвенный доход.
    5. Загородный элитный клуб - бюджет на 1000м2 от 3000т.р. Окупаемость - 3-4 года без учета дополнительных доходов и ресурсного накопления.
    6. Сеть микрогостиниц - бюджет от 1000т.р., окупаемость - от 8 месяцев, ежемесячный доход - от 8т.р. с одного номера.
    7. Сеть рюмочных. Бюджет сети из 10 точек - 5000т.р. Ежемесячный доход - 200-600т.р. Окупаемость - 1-2 года.
    8. Тренинговый центр - бюджет от 800т.р., окупаемость - от 4 месяцев. Ежемесячная доходность - от 100т.р.
    9. Кадровое агентство - бюджет - около 200т.р. Работает само на себя, осуществляя задачи кадрового центра всех проектов.
    10. Дилинговый центр - бюджет от 1000т.р. Стабильная доходность - от 8% ежемесячно на вложенные суммы, при повышении риска и диверсификации - до 40-50% ежемесячно. Пределы оборотных средств - от 0,5 до 7 млн. евро. (Имеется опыт работы с 5 млн.евро, выше 7 риски значительно повышаются из-за отсутствия возможности разделения на доли депозитов между ОГРАНИЧЕННЫМ числом специалистов и неопробованностью нашего программного обеспечения на суммах свыше 10 млн.евро в сумме)

    Теперь подытожим наш перечень предложений. Во-первых, все они подразумевают как кросс-промоушн, так и пересечение клиентских баз. Все клиенты снабжаются корпоративной связью с возможностью рассылки рекламы внутри холдинга. Кроме  того, все услуги могут дополнять друг друга - даже сеть рюмочных. В комплексе предоставляемые услуги дают синергетический эффект и при грамотном распоряжении финансами только добавляют выручки другим проектам (при неграмотном - один бизнес может потопить другой).

    Сложно сказать - сколько может принести комплексное осуществление всей сетки проектов, требующей от 1 млн. евро в сумме, но ясно видно, что сроки окупаемости при комплексном подходе резко сокращаются, доходность возрастает. По нашим расчетам при таком  подходе через полтора года работы этот комплекс может полностью окупить вложения и приносить стабильную прибыль от 1млн.евро ежегодно.

  • 05Июнь

    Предложение инвестору:

    Мы предлагаем услуги официального представления интересов инвестора в Республике Башкортостан в согласованном сторонами формате. В данный момент мы видим это следующим образом:

    - подбор проектов в соответствии с требованиями инвестора;
    - анализ документации проекта, составление резюме проекта с заключениями своих служб,
    - участие в выборе проектов с правом совещательного голоса;
    - девелопмент выбранных проектов, сопровождение;

    - оперативное получение инвестором любой необходимой для проекта информации.

    Почему с нами стоит работать:

    Наша группа компаний располагает большим объемом бизнес-проектов и их потенциальными поставщиками - от стадии pre-seed до exit. Перечислим наиболее частые категории встречающихся заявок на финансирование (описано наличие документации, имущества, ресурсов):

    - договор (либо решение аукциона) аренды земли с определенным обременением; обычно имеется хороший административный ресурс;

    - документы на землю (собственность) с определением назначения земель; иногда - возможность смены назначения (с/х -> земли поселений и т.п.);

    - документы на землю (аренда, собственность), эскизный проект, концепция, возможно наличие рабочих проектов и разрешения на строительство;

    - документы на предприятие, обладающее землей с/х назначения - от 1000 га и более;

    - административный ресурс упорядоченной аренды/выкупа с/х земель у пайщиков;

    - возможность упорядоченного ведения с/х в районах РБ;

    - весь пакет документов и начатое строительство с дольщиками и без них;

    - постройки с неполной документацией;

    - право аренды помещений с продажей доли в уставном капитале; возможность выкупа помещений;

    - бизнес-идея, оформленная в бизнес-плане с детальной проработкой;

    - готовый бизнес на разных стадиях;

    - арбитражное управление с удовлетворительной оценкой конкурсной массы;

    - определенный опосредованный административный ресурс, имеющий четкое стоимостное выражение.

    Многие проекты мы рассматриваем на предмет возможности привлечения кредитного ресурса и в случае выделения средств, осуществляем его сопровождение. Однако, все больше проектов инициируются компаниями/лицами с ограниченным финансовым, но большим административным ресурсом, что на наш взгляд часто исключает возможность справиться с проектом своими силами при существующем рынке денег без мощного финансового партнера. Это - тоже интересный, но более рисковый рынок.

    По вопросам сотрудничества обращаться +7 (347) 2 76-65-43, ceo@absg.ruЭтот e-mail защищен от спам-ботов. Для его просмотра в вашем браузере должна быть включена поддержка Java-script

  • 04Июнь

    Инвестору

    Автор: Аминов В.Л.

    Предложение создания финансово-промышленной группы холдингового типа с привлечением средств предприятий, входящих в группу.

    Предисловие.

    Данное предложение основано на опыте автора создания и участия в реструктуризации объединений различного типа:

    - группа компаний “Дизель” - простое товарищество мелких и средних нефтехимтрейдеров, наиболее организованная из перечисленных структур и управляемая по взаимной заинтересованности

    - республиканская сельскохозяйственная биржа - ООО; слабая управляемость ввиду изначальной незаинтересованности в инвестициях и слабом административном ресурсе

    - производственный холдинг - неофициальная холдинговая структура с основными зависимыми учредителями и централизацией управления на уровне совета; хорошая управляемость ввиду наличия единого финансового центра и правильного (с точки зрения экономики и безопасности) распределения собственности

    - группа компаний АБС - простое товарищество, перепрофилированный преемник “Дизеля”

    - строительный холдинг предприятий разных организационных форм и форм собственности - кооператив, ООО, коллективная собственность; низкая управляемость ввиду изначально неправильной постановки задач

    - автоклуб АБС - объединение предприятий-партнеров с одной стороны и автолюбителей - с другой - неофициальное сообщество, взаимодействующее друг с другом на договорной основе и централизовано координируемое по заинтересованности участников, без установления обязательного во многих частях для всех регламента

    Подобный опыт позволяет автору судить об эффективности той или иной схемы холдинга, утверждать о необходимости холдинговой структуры в любом крупном бизнесе, учитывать предыдущие ошибки и слабые места организаций.

    Последний проект - разработка российского холдинга для компании А1-Агрегатор с объединением нескольких бизнесов вокруг общего связующего - СМС-микроплатежей. Был создан до принятия компанией официальной инвестиционной политики и после ее принятия показал необходимость поиска другого инвестора под созданный проект, сопровождаемый соответствующим инвестиционным меморандумом.

    Введение.

    Холдинговая структура любого объединения отличается от структуры ФПГ в первую очередь централизацией и управляемостью. Если холдинговая компания - это основа холдинга, имеющая возможность принимать оперативные решения по любому предприятию холдинга, имея в первую очередь финансовый и имущественный рычаги, то ФПГ, являясь структурой обратной вертикали, фактически содержит консультационную компанию, не имеющую никаких рычагов кроме официально административных, принятых на совете группы. По сути управляющая компания ФПГ является оплачиваемым общим для компаний административно-аналитически центром, имеющим фактическое подчинение основателям группы, либо наиболее крупным ее участникам.

    Любое объединение имеет вполне определенные цели. Как правило, их несколько:

    1. Обеспечение безопасности одного бизнеса от возможных негативных влияний другого.

    2. Создание центра, объединяющего финансовые потоки нескольких предприятий для возможности оперативного контроля над ними и их перенаправления.

    3. Захват власти, или усиление влияния в определенном сообществе, навязывание своих правил игры в определенном сегменте.

    4. Использование существующих партнерских ресурсов для создания новых бизнесов и оптимального размещения партнерских средств.

    Типичный состав группы.

    1. Финансовый центр. Им может быть обычное предприятие, через которое согласно договорам, осуществляется транзит денег, либо имеющее функции управляющей компании. Оптимально, если имеется собственный банк (стоимость покупки готового банка - от 30 млн.р. в зависимости от видов деятельности) и страховая компания (стоимость покупки готовой компании - от 10 млн.р. в зависимости от видов деятельности) - как финансовые инструменты, позволяющие оптимально использовать ресурсы партнеров и избежать выстраивания большинства серых схем, присущих для финансовых центров групп компаний.

    2. Инвестиционный центр. Им может быть инвестиционная компания, консалтинговая компания, брокерская компания, дилинговый центр, инвестиционный (паевый) фонд, а также иные компании, распределяющие свободные средства группы компаний в доходные проекты.

    3. Информационно-аналитический центр (ИАЦ). Предприятие, обеспечивающее группу компаний:

    - информацией,

    - аналитическими данными согласно требуемым запросам,

    - техническими средствами - связь, телекоммуникации - проектирование, закуп, пусконаладка, обслуживание,

    - осуществлением внешних коммуникаций (в т.ч. - связь с общественностью),

    - рекламной политикой - разработка и реализация.

    4. Корпоративная служба безопасности. Обеспечение безопасности:

    - предприятий группы компаний,

    - сделок,

    - ключевых лиц и акционеров группы компании.

    Объединена с кадровой службой.

    5. Учебно-методическая часть. Обеспечивает эффективное обучение персонала и клиентов. Возможно объединение с ИАЦ.

    6. Торговый центр. Обеспечивает эффективную реализацию продукции группы компаний.

    7. Производственные и сырьевые предприятия, лаборатории.

    Над всем этим комплексом стоит Совет, состоящий из лиц, выбираемых в зависимости от целей объединения.

    Этапы создания группы.

    Для создания группы компаний в первую очередь необходимо четкое понимание 2-х вещей: цели и начальных ресурсов.

    При отсутствии хотя бы одной из компонент любые движения лишены смысла. В случае наличия обоих компонент следует составить самый обычный бизнес-план, отличающийся только наличием раздельных бизнес-планов для каждого из бизнесов и общего, интегрального бизнес-плана, учитывающего также взаимное влияние структур группы.

    Следующий этап - формирование команды и постановка задач, а также определение финансовой заинтересованности команды, которая должна кроме всего отвечать политике безопасности - члены команды должны иметь заинтересованность в продвижении проекта на всех его этапах. На этом же этапе следует определить инвестиционную готовность проекта. Она должна быть безусловной и, кроме наличия инвестиционной возможности, сопровождаться твердым намерением инвестора. А последнее возможно только при четком понимании инвестором (инвесторами) конечной выгоды, сроков и инвестиционных рисков, а также готовности безусловно принять эти риски на себя.

    Сроки создания группы.

    Небольшая группа компаний создается как готовая оргструктура в сроки от одного месяца. В результате на выходе - алгоритмы работы группы, основные инструкции, связывающие договора и новое ООО, занимающееся вопросами формального управления. Дальнейшее развитие группы осуществляется по принятому регламенту в рамках бюджета и обычно достигает желаемого эффекта на 3-4 месяц работы.

    Создание финансового центра группы компаний (без банковских лицензий) по времени - также порядка месяца при наличии четкого регламента в бизнес-плане.

    Создание инвестиционной компании группы без лицензии - инструмент привлечения и размещения средств на доверительных условиях с принятием инвесторами на себя вссех возможных рисков. Временные затраты - также около месяца. Однако следует учитывать, что для развития компании требуется наличие собственных размещаемых средств инвестора и его рисковая готовность. Здесь следует учитывать срочность размещения средств и их источники, равно как и механизм заведения в инвестиционные схемы, а также вывода денег. Что также отразится на экономике схемы и экономике инвестиционной компании.

    Оптимальный вариант введения средств - это открытие торговых счетов на биржах и паевых - в фондах, с предоставлением управляющей компании права распоряжения ими в ограниченных пределах. Здесь должны присутствовать только пары физ.лицо-физ.лицо и юр.лицо-юр.лицо, иначе возможны неприятные казусы с законодательством. Часто используются схемы процентного срочного займа, векселя, облигации. Однако, эти схемы, на мой взгляд, являются менее честными, т.к. любое предприятие с потенциально повышенной доходностью - это предприятие повышенного риска, и надо понимать, что любые дополнительные гарантии и внешние атрибуты - не показатель надежности. Иначе говоря, как показал банковский кризис, всегда находятся крайние и здесь важно понимать главное - уровень подписываемых инвестором убытков в случае убытков компании и неконтролируемого изменения рынка.

    Данный вид компании может быть рассмотрен только как начальный этап создания официальной инвестиционной компании, сроки создания которой - от 3-х месяцев и бюджет - от 15 млн.р.

    ИАЦ может быть создан в срок от 1 месяца со стартовым бюджетом от 1 млн.р. является обслуживающей затратной структурой, без попыток переведения службы на хозрасчет.

    Прогноз создания средней по величине группы с ограниченным бюджетом и полным набором инструментов.

    Время - 4-6 месяцев.

    Начальные вложения - 100…150 млн.р.

    Ежемесячные затраты первых 6 мес - 200-350т.р.

    Ежемесячные затраты последующих 1,5 лет - 0,7-1,2 млн.р.

    Предполагаемая доходность за счет работы инвестиционной компании на средствах инвестора 25-30млн.р. - 30-50 млн.р. ежегодно. При этом срок окупаемости - 5-6 лет. При условии привлечения дополнительных средств через год работы компании в соотношении 10:1 - т.е. порядка 300 млн.р. и доходности (при пониженных рисках) - 70-80 млн.р. в год - окупаемость проекта - 2 года. А при условии эффективной работы банка и страховой компании, входящей в группу, эффективность проекта значительно возрастет, срок окупаемости увеличится(!), но значительно возрастет общая доходность проекта.

    Холдинговая структура ФПГ

    Проект холдинга